人工智能（AI）浪潮席卷而來，數(shù)字化、AI已經(jīng)成為證券行業(yè)適應(yīng)時代潮流、提升競爭力、實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的必由之路。證券公司數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型過程中，一些新的技術(shù)創(chuàng)新成果嶄露頭角，推動券商商業(yè)模式創(chuàng)新，優(yōu)化運營效率，提升客戶體驗。

　　10月25日，由中國證券報主辦的“AI驅(qū)動 數(shù)智賦能 共建券業(yè)新生態(tài)”2023證券業(yè)金牛獎頒獎典禮暨數(shù)字金融創(chuàng)新發(fā)展大會在江蘇省蘇州市相城區(qū)舉辦。在“AI大模型時代到來，券商資管如何應(yīng)對”主題論壇上，國元證券總裁助理、客戶資產(chǎn)管理總部總經(jīng)理梁化彬，銀河金匯證券資產(chǎn)管理有限公司總經(jīng)理王青，華鑫證券資產(chǎn)管理部總經(jīng)理陳辛潤，廣發(fā)證券資產(chǎn)管理（廣東）有限公司副總經(jīng)理、首席信息官蔣榮就券商資管業(yè)務(wù)如何擁抱數(shù)字化轉(zhuǎn)型進行了討論。

　　探索AI大模型應(yīng)用

　　AI大模型時代正在加速到來，作為金融市場的重要力量，證券公司如何用好金融科技的力量促進自身資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，如何更好地服務(wù)廣大投資者，對于資本市場乃至中國經(jīng)濟的未來發(fā)展具有重要意義。在券商資管業(yè)務(wù)中，探索AI技術(shù)的應(yīng)用如何服務(wù)“為委托人管理好資產(chǎn)”這一目標，是券商資管人士當前的重點努力方向之一。

　　“AI大模型改變了用戶體驗，而用戶體驗一定會改變業(yè)務(wù)模式，改變商業(yè)模式，從而改變公司的運作模式。因為AI大模型的出現(xiàn)，財富管理的客戶服務(wù)、財富管理的顧問咨詢能力、財富管理的KYC（了解客戶），包括圍繞財富管理提供后端投資服務(wù)的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，都將圍繞AI大模型的發(fā)展，發(fā)生新的整合和變化�！绷夯�彬介紹。

　　“目前我們體會比較深的是，AI能夠給財富資管領(lǐng)域帶來更精準、個性化的財富投資體驗，有助于提升未來投資的績效以及風險管理的水平。從投資者角度來說，大數(shù)據(jù)的精準分析有助于分析一些個性化的需求，然后給出相應(yīng)的投資組合建議，給投資者帶來全新投資感受�！蓖跚嗾J為，“AI時代來臨，大家又回到同樣的起跑線。誰能夠把握住下一輪風潮的機會，可能是各大資管機構(gòu)都在關(guān)注的焦點�！�

　　現(xiàn)階段來看，王青表示，資管機構(gòu)對AI的應(yīng)用還停留在通過自然語言的解讀以及圖象識別技術(shù)，給客戶提供實時在線、迅捷的陪伴服務(wù)�！拔覀兛梢酝ㄟ^對客戶的投資行為軌跡進行分析和跟蹤，實時提出投資組合建議。另外市場比較關(guān)注的是，AI對資管投研、風控能夠帶來哪些成長與幫助。”

　　王青透露：“銀河證券目前成立了數(shù)據(jù)中心，專門收集數(shù)據(jù)作為海量數(shù)據(jù)分析的基礎(chǔ)。銀河金匯也有量化的團隊，未來我們會借助一些科研機構(gòu)或者第三方的機構(gòu)，做更多的合作和賦能�！�

　　提升內(nèi)功是根本

　　證券行業(yè)擁抱AI大模型時代的積極姿態(tài)下，因自身資源稟賦、戰(zhàn)略規(guī)劃等不同，各家公司在發(fā)力方向、組織制度安排等方面有所差異，但萬變不離其宗，通過技術(shù)創(chuàng)新的手段提升投研、資管能力等內(nèi)功是根本。

　　“我們作為一個中小資管機構(gòu)，要做好技術(shù)創(chuàng)新的開拓，其實是有較大難度的。但是如果整合到財富管理的框架中，其實還是有很大的作為空間。我們前期跟第三方機構(gòu)探討的合作方案中，就有打造‘財富一體化平臺’的設(shè)想，其中包括智能客服、資產(chǎn)配置小助手等功能。”陳辛潤表示。他還說，在“數(shù)字人”等產(chǎn)品應(yīng)用過程中，這類新媒體手段，在成本合適的情況下可以大幅提高投資者教育工作的效率和服務(wù)能力，因為它可以全天候在崗，也不會出現(xiàn)太大的失誤。

　　“這一輪AI浪潮的到來，我們深切感受到業(yè)務(wù)層面、公司的上上下下對科技的擁抱度非常高。廣發(fā)資管也在年初啟動了內(nèi)部的大模型推動，公司還成立了5個敏捷小組，所有業(yè)務(wù)線的一把手都參與這方面的研究調(diào)研，仔細梳理在各個業(yè)務(wù)域究竟有哪些可能有幫助的場景，進行嘗試�！笔Y榮表示，“這次的大模型能夠貼近交易員、研究人員、投資經(jīng)理，能夠大幅地提升效率，可能同時帶來過往其它技術(shù)不可能實現(xiàn)的一些新業(yè)態(tài)。”

　　“券商資管的投研層面，我們目前正在嘗試通過擴展投研的上下游，進一步強化投研的深度，AI大模型的推廣和應(yīng)用將極大地節(jié)省人力成本和時間成本。從宏觀尺度進行投資組合的選擇和優(yōu)化，這個工作我們本身已經(jīng)應(yīng)用多年，現(xiàn)在我們認為，大模型可以進一步拓展我們宏觀研究的范圍和深度，提升宏觀研究向組合優(yōu)化的時效性�！绷夯�彬說。

　　“資管從業(yè)者其實是著力于給客戶帶來良好的投資體驗，這些智能是工具，如何為資管機構(gòu)所使用，需要專業(yè)的人才進行深度的解析。我們要回到資管機構(gòu)‘研究創(chuàng)造價值’看家功夫的積累上，只有我們的本領(lǐng)強了，才能對工具的應(yīng)用進行判斷，從而拿出能夠真正提升投資績效有效性的決策和依據(jù)。”王青說。