中證網(wǎng)訊（記者 康書偉）聯(lián)想控股旗下的聯(lián)泓新科11月25日申購。公司此次發(fā)行數(shù)量為14736萬股，申購代碼為003022，發(fā)行價格為11.46元/股，這一價格對應的公司2019年扣非前后孰低的凈利潤攤薄后市盈率為22.99倍，預計募集資金總額為16.1億元。

　　公司董事長鄭月明表示，上市是公司發(fā)展歷程中的重要里程碑，公司將抓住我國化工產業(yè)結構升級和下游產品消費升級的歷史性機遇，依托多年來積累的核心技術、產業(yè)布局、運營管理、研發(fā)創(chuàng)新及品牌等優(yōu)勢，堅持“創(chuàng)新驅動+運營提升”的發(fā)展模式，專注于先進高分子材料和特種化學品方向，不斷增強自主創(chuàng)新能力，培育和提升核心競爭力，將公司打造成為具有國際影響力的新材料企業(yè)，實現(xiàn)規(guī)模和效益的穩(wěn)步增長。

　　高增長的高分子新材料及特種化學品生產商

　　資料顯示，公司是一家從事先進高分子材料及特種化學品的研發(fā)、生產與銷售的高新技術企業(yè)，現(xiàn)已建成以甲醇為主要原料、生產高附加值產品的烯烴深加工產業(yè)鏈，運行有甲醇制烯烴(DMTO)、乙烯-醋酸乙烯共聚物(EVA)、聚丙烯(PP)、環(huán)氧乙烷(EO)、環(huán)氧乙烷衍生物(EOD)等多套先進裝置，生產運營水平處于行業(yè)領先地位。

　　公司控股股東為聯(lián)泓集團。本次發(fā)行前，聯(lián)泓集團持有公司60.44%的股份，而聯(lián)泓集團為聯(lián)想控股全資子公司；中國科學院全資子公司國科控股持有公司29.5%股權。

　　從財務數(shù)據(jù)來看，公司2017、2018年、2019年及2020年上半年歸屬于母公司股東的凈利潤分別為5519.72萬元、2.29億元、5.32億元和2.3億元，連續(xù)保持高速增長；綜合毛利率分別為11.98%、13.84%、20.91%和21.4%。

　　據(jù)介紹，專用中間體、助劑等特種化學品的開發(fā)與生產屬于鼓勵類行業(yè)。作為特種化學品行業(yè)的環(huán)氧乙烷及環(huán)氧乙烷衍生物是中國化工行業(yè)發(fā)展的重點領域，公司的經(jīng)營發(fā)展受益于國家大力支持特種化學品行業(yè)發(fā)展的各類產業(yè)政策。

　　鄭月明在11月24日的網(wǎng)上路演中詳細闡述了公司的研發(fā)創(chuàng)新計劃。他表示，公司將以聯(lián)泓研究院現(xiàn)有研發(fā)力量為基礎，圍繞現(xiàn)有產業(yè)鏈開發(fā)附加值更高的先進高分子材料和特種化學品，持續(xù)豐富產品類型、優(yōu)化產品結構。在聚丙烯專用料方面，進一步開發(fā)性能獨特、適銷對路的產品牌號，如透明聚丙烯、高抗沖聚丙烯、聚丙烯管材料等；在乙烯-醋酸乙烯共聚物方面，進一步開發(fā)差異化的高端光伏料、高端鞋材料、涂覆料等，拓寬產品應用范圍；在環(huán)氧乙烷及其衍生物產品方面，開發(fā)綠色特種表面活性劑、特種聚醚、高性能減水劑和功能性分散劑等產品，滿足不斷增長的市場需求。

　　鄭月明表示，公司將依托中國科學院相關院所在化工新材料領域的研究力量和創(chuàng)新資源，通過“創(chuàng)新聯(lián)盟+轉化平臺+產業(yè)基金”三位一體的運作模式，建設“產學研”深度融合的創(chuàng)新體系，推動創(chuàng)新技術有效轉化為生產力，為公司發(fā)展提供技術儲備和創(chuàng)新資源。

　　近10億募集資金用于產能擴張

　　鄭月明表示，本次募集資金投資項目建成投產后，公司產能將得到較大幅度的提高，為公司進一步拓展市場、擴大市場份額奠定了堅實的基礎，在先進高分子材料及特種化學品等行業(yè)高速發(fā)展的背景下，公司募投項目產品具有良好的市場前景，公司主營業(yè)務收入及利潤水平預計將會上升到新的臺階。

　　公司首發(fā)募集資金中，3.44億元將用于“10萬噸/年副產碳四碳五綜合利用及烯烴分離系統(tǒng)配套技術改造項目”。公司表示，該項目意在“挖潛”，既能提高裝置運行效率，也可將公司副產品碳四、碳五資源充分利用，將其轉化成附加值更高的乙烯和丙烯，供下游裝置進行深加工，提升公司的整體效益。

　　公司將利用2.55億元募集資金投資建設“EVA裝置管式尾技術升級改造項目”，該項目可以充分利用現(xiàn)有的乙烯資源，提高現(xiàn)有EVA裝置產能，提高裝置生產附加值更高的新產品的能力，進一步提高公司的盈利能力和市場競爭力。3.29億元募集資金用于“6.5萬噸/年特種精細化學品項目”，規(guī)劃產品聚焦于生態(tài)、環(huán)保、節(jié)能、高效等特種精細化學品，擴大環(huán)氧乙烷衍生物的業(yè)務規(guī)模，提升高端特種表面活性劑和聚醚產品的比例和市場占有率，鞏固行業(yè)領先地位。